政策监管压力不断增强 短期铁矿石维持高位震荡走势

12月5日，铁矿石期货行情走势图显示，今日盘中最高触及971.5元/吨，最低下探954元/吨；截止发稿，铁矿石主力现报967元/吨，跌幅0.26%。

行情回顾：

12月4日，铁矿石期货主力合约收跌1.14%至958.0元，当日最高价报983.0元，最低价报955.5元，持仓量：-35271手至469733手。

资金流向：截至下午15:00收盘，铁矿石期货资金整体流出8.69亿元。

市场要闻：

据相关消息，中国45港进口铁矿石库存总量11613.94万吨，环比上周一增加341万吨，47港库存总量12272.94万吨，环比增加320万吨。

机构观点：

国都期货：证监会主席易会满表示，稳慎有序发展期货和衍生品市场，助力提高大宗商品价格影响力。本轮铁矿石期价创下年内新高后，监管风险加剧，短期估值偏高。铁矿石库存仍在低位，产业冬储预期仍在，对价格有所支撑。同时，近期钢厂利润有所好转，关注钢厂生产行为。综合来看，关注宏观预期导向、成材上方价格空间能否打开及钢厂利润情况，I2405合约压力位950元/吨，观望为主，不建议追多。

国新国证期货：近期钢厂利润有所恢复主动减产积极性下降，钢厂进口矿库存依然处于低位，未来仍有原料冬储补库预期，铁水产量短期或难进一步减产。近期针对铁矿石出现异动上涨的情况，政策监管压力持续增加，国家发改委等多部门多次发文意在加强铁矿石市场监管，交易所也对铁矿石期货的交易限额、手续费和交易保证金进行调整，政策监管力度进一步加严。上周全球铁矿石发运量和国内到港量均继续有所增加，港口库存持续累库，铁水产量仍小幅下降但同比水平仍较高。当前铁矿市场供需矛盾不大，但政策监管压力不断增强，预计短期铁矿维持高位震荡走势。