曲合期货

由于套利策略具有不稳定，流动性大，变化快的特点，所以期货套利具有一定的风险。例如跨期套利策略是针对不同股指期货合约间价差进行的交易，考虑到价差运行的不确定性，投资者需要对不同到期月的期货合约价差及价差的运行进行预测。价差运行的方向与投资者预测方向一致，则跨期套利交易就可盈利，反之则亏损，因此套利具有一定投机性。 期货套利是指利用相关市场或者相关合约之间的价差变化，在相关市场或者相关合约上进行交易方向相反的交易，以期在价差发生有利变化而获利的交易行为。 这里的期货合约既可以是同一期货品种的不同交割月份，也可以是相互关联的两种不同商品的合约，或者是不同期货市场的同种商品合约。 期货套利操作流程： 一、选择合适的合约，可以优先高流动性或高成交量的合约，同时合约之间的相关性要强； 二、操作的方向要相反，买入的同时也要卖出，而不能只买入不卖出，这不是套利操作； 三、买入和卖出的数量要相等； 四、要同时操作，由于期货价格不断变化，如果不是在同一时间开仓或平仓，差价就会变化，可能无法实现套利。